| بررسی یک مدل قیمت‌گذاری بیمه عمر مبتنی بر نسبت شارپ تحت شرایط مرگ و میر تصادفی |
| کد مقاله : 1003-FEMATH6 |
| نویسندگان |
|
ویدا قنواتی‌نژاد *1، عبدالساده نیسی2 1دانشگاه علامه طباطبایی 2دانشگاه علامه طباطبایی- تهران- ایران |
| چکیده مقاله |
| امروزه به دلیل وقوع حوادث پیش‌بینی نشده ارتباط صنعت بیمه با بازارهای مالی از اهمیت فراوانی برخوردار است. یکی از بیمه‌های مورد توجه در کشورهای توسعه‌یافته و در حال توسعه، بیمه عمر می‌باشد. در این مقاله برای ارزش‌گذاری یک بیمه‌‌نامه‌ی عمر سبدی تشکیل می‌دهیم که شامل تعهدات برای تضمین بیمه‌عمر و اوراق قرضه‌ی صفرکوپنی که در تاریخ سررسید یک دلار به دارنده ورقه قرضه پرداخت میکند می‌شود و همچنین سرمایه‌گذاری مبلغی پول در یک حساب بازار پولی که بازده آن بر اساس نرخ بهره کوتاه‌مدت تعیین می‌شود را در بر می‌گیرد. بنابراین ما به مدلی برای قیمت اوراق قرضه نیازداریم و برای این منظور، از مدلی مبتنی بر نرخ بهره کوتاه‌مدت و قیمت بازاری ریسک اوراق قرضه استفاده می‌کنیم. سرانجام با استفاده از همه‌ی توضیحات ارائه شده و مدل‌سازی های انجام شده به طراحی مدلی برای قیمت بیمه‌نامه عمر می‌پردازیم. در این مقاله یک مدل قیمت‌گذاری بیمه عمر تحت شرایط مرگ و میر تصادفی ارائه می‌دهیم که مدل مورد مطالعه بر اساس نسبت شارپ لحظه ای در نظر گرفته می‌شود. سپس نشان می‌دهیم این مدل قیمت‌گذاری از یک معادله دیفرانسیل با مشتقات جزئی تبعیت میکند. که قیمت بیمه‌نامه عمر جواب این معادله دیفرانسیل با مشتقات جزئی می‌باشد. |
| کلیدواژه ها |
| بیمه عمر، نرخ مرگ و میر تصادفی، نسبت شارپ |
| وضعیت: پذیرفته شده |